Friday, October 20, 2017

Assurant va acquérir The Warranty Group dans une opération évaluée à 2,5 milliards de dollars

NEW YORK & CHICAGO-Vendredi 20 Octobre 2017 [ AETOS Wire ]Image not foundImage not found

    Fait naître un leader international du style de vie, avec d'importantes synergies, des économies d'échelle et des flux de revenu hautement diversifiés
    Accélère la stratégie de capitalisation des tendances au sein des activités en pleine expansion du secteur style de vie d'Assurant
    Renforce la présence et la gamme de produits dans les marchés clefs à l'international
    Contribue modestement au bénéfice d'exploitation par action en 2018 sur taux courant



(BUSINESS WIRE)--Assurant, Inc. (NYSE:AIZ), un chef de file international des solutions de gestion des risques, et The Warranty Group, un leader international des régimes de protection et programmes connexes, et une société de portefeuille de TPG Capital, ont annoncé aujourd'hui avoir signé un accord définitif pour intégrer leurs opérations, et dans lequel les actionnaires d'Assurant conservent une participation majoritaire dans l'entité fusionnée. La transaction est évaluée à environ 2,5 milliards de dollars et devrait être finalisée au premier semestre 2018, sous réserve d'approbation actionnariale et réglementaire, et d'autres conditions de finalisation usuelles.

L'opération fera clairement progresser la stratégie d'Assurant sur le marché international du style de vie, son portefeuille client, son profil de croissance diversifié et sa présence internationale. Avec un chiffre d'affaires annualisé dépassant le milliard de dollars au 30 juin 20171, The Warranty Group optimisera l'échelle et la part de marché d'Assurant dans ses activités de protection de véhicules, de contrats de services prolongés et de services financiers, dans 35 pays. Cette nouvelle présence géographique fournira en outre les ressources pour accélérer la stratégie mobile d'Assurant sur les marchés clefs, comme Asie-Pacifique. Aux États-Unis, l'activité de protection de véhicules de The Warranty Group ouvre également la voie à de nouveaux canaux de partenariats et distribution, y compris des réseaux de revendeurs et des comptes nationaux, et positionne favorablement Assurant pour tirer parti des tendances émergentes du marché auto, comme les revendeurs auto numériques.

"L'acquisition de The Warranty Group permet à Assurant de consolider sa position de leader international sur le secteur de la protection des véhicules et s'inscrit dans la lignée de notre stratégie de croissance dans le domaine du style de vie, pour aider les consommateurs à protéger leurs appareils, voitures, dispositifs mobiles, et matériel électronique", déclare Alan Colberg, président et CEO d'Assurant. "Ensemble, nous pensons pouvoir élargir notre présence internationale et accélérer notre croissance de rentabilité sur les marchés clefs qui figurent déjà sur la feuille de route stratégique d'Assurant, tout en produisant de solides synergies opérationnelles, générant un bénéfice plus diversifié et prévisible, et stimulant l'innovation à l'échelle mondiale."

Nelson Chai, président et CEO de The Warranty Group: "Cette transaction rassemble deux entreprises disposant d'une expertise fortement alignée sur les marchés du monde entier. Nous pensons que cette alliance optimise notre capacité à proposer les meilleurs produits et services, en plus d'offrir de nouvelles opportunités à nos clients, partenaires, employés et autres parties prenantes clefs."

Eric Leathers, associé chez TPG Capital, déclare: "Ce partenariat stratégique représente une avancée exceptionnelle pour Assurant et The Warranty Group, et ouvre les portes à un succès continu pour la nouvelle entité. Avec l'acquisition de The Warranty Group, nous avons soutenu l'équipe de direction de la société dans l'expansion de leur activité de contrats de services grâce à des orientations séduisantes pour la croissance. Cette alliance s'appuie sur ces initiatives, et TPG se réjouit de la future création de valeur qui en découlera."

1 Le montant se base sur la politique de The Warranty Group qui consiste à déclarer une portion de son chiffre d'affaires nette de certains coûts; la présentation de la société fusionnée sera évaluée pour garantir la conformité avec la politique d'Assurant en matière de déclaration du chiffre d'affaires sur une base brute, avec une compensation des dépenses.

STRUCTURE ET DONNÉES FINANCIÈRES CLEFS

La transaction évalue The Warranty Group à 1,9 milliard de dollars en valeur actionnariale, ou 2,5 milliards de dollars en valeur d'entreprise, endettement en cours compris. Dans le cadre de l'accord de transaction, Assurant Inc. deviendra une filiale détenue en exclusivité par TWG Holdings Limited, dont le nom sera changé pour devenir Assurant Ltd. Les actionnaires d'Assurant détiendront approximativement 77 pour cent des titres combinés, les actions existantes d'Assurant Inc. étant converties en actions Assurant Ltd. sur une base d'une pour une. TPG et ses filiales conserveront les 23 pour cent restants, équivalent en valeur à 16 millions d'actions Assurant, ou approximativement 1,5 milliard de dollars au cours de clôture d’hier. En outre, Assurant paiera approximativement 372 millions de dollars en liquidités à TPG.

À la finalisation, les actions Assurant Ltd. seront négociées à la Bourse de New York sous le symbole AIZ. L'équipe de haute direction d'Assurant pendra les rênes de la nouvelle organisation.

Assurant projette de financer la contrepartie en espèces et le remboursement d'environ 591 millions de dollars de l'endettement en cours de The Warranty Group par le biais d'une nouvelle dette, et de titres privilégiés qui seront émis après la clôture. Assurant a signé une lettre d'engagement pour une facilité de crédit-relais de 1,0 milliard de dollars.

La transaction devrait contribuer de manière modeste au bénéfice opérationnel par action 2018 d'Assurant sur taux courant. D'ici fin 2019, Assurant prévoit de générer 60 millions de dollars de synergies opérationnelles avant impôts en optimisant les activités internationales.

La transaction sera imposable aux actionnaires d'Assurant aux États-Unis et dans certaines autres juridictions.

GOUVERNANCE

À la finalisation, le conseil d'Assurant Ltd. se composera de 15 directeurs, y compris les 12 directeurs actuels d'Assurant, et Nelson Chai, président et CEO de The Warranty Group, Eric Leathers, associé chez TPG Capital, et Peter McGoohan, mandataire chez TPG Capital.

TÉLÉCONFÉRENCE ET DIFFUSION WEB

Assurant tiendra une téléconférence et une diffusion web aujourd'hui à 8h00 (heure de l'Est, États-Unis) pour parler de la transaction. La diffusion web en direct et la présentation aux investisseurs seront accessibles via la section Relations avec les investisseurs du site d'Assurant. Un enregistrement sera également disponible peu après l'événement pour celles et ceux ne pouvant suivre la diffusion en direct.

CONSEILLERS

Morgan Stanley & Co. LLC agit en qualité de conseiller financier, et Willkie Farr & Gallagher LLP en qualité de conseiller juridique auprès d'Assurant.

UBS Investment Bank agit en qualité de conseiller financier, et Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP en qualité de conseiller financier auprès de The Warranty Group.

À propos d'Assurant

Assurant (NYSE:AIZ) est un leader international des solutions de gestion des risques, contribuant à protéger là où les personnes vivent, et les marchandises qu'elles achètent. Des millions de consommateurs font confiance aux produits et services innovants d'Assurant, qui les accompagne dans leurs grands achats, comme une maison, une voiture, un appareil ménager, un dispositif mobile ou des obsèques. Assurant est en partenariat avec des sociétés qui fabriquent, vendent ou financent ces achats afin de prendre soin de leurs clients et de développer leur croissance commerciale. Figurant au Fortune 500, Assurant a une présence commerciale dans 16 pays. Au 30 juin 2017, la société disposait de 30 milliards de dollars d'actifs, pour un chiffre d'affaires annualisé de 6 milliards de dollars. Pour de plus amples renseignements, veuillez visiter assurant.com ou suivez-nous sur Twitter @AssurantNews.

À propos de The Warranty Group

Avec plus de 50 ans de leadership dans le secteur, The Warranty Group est un chef de file international des solutions de garantie et de prestations associées, disposant d'opérations dans plus de 35 pays et employant plus de 1 600 personnes. Avec Virginia Surety Company et London General Insurance comme compagnies d'assurance détenues en exclusivité, The Warranty Group est une solution unique proposant son expertise dans la souscription, la gestion des sinistres et le marketing à certains des plus grands fabricants, distributeurs et détaillants de produits grand public à l'échelle mondiale, y compris le secteur automobile, de la maison, des appareils grand public, de l'électronique, du mobilier, ainsi que des produits et services d'assurance spécialisés aux institutions financières. Pour de plus amples renseignements, veuillez visiter www.thewarrantygroup.com.

À propos de TPG

Créée en 1992, TPG est une société internationale d'actifs alternatifs avec plus de 73 milliards de dollars d'actifs sous gestion, et des bureaux à Austin, Boston, Dallas, Fort Worth, Hong Kong, Houston, Londres, Luxembourg, Melbourne, Moscou, Mumbai, New York, Pékin, San Francisco, Séoul, et Singapour. Les plateformes de placement de TPG couvrent une vaste panoplie de catégories d'actifs, y compris capital privé, capital-risque, immobilier, créances, et capital public. TPG vise à construire des produits et des options dynamiques pour ses investisseurs, tout en instaurant une excellence disciplinaire et opérationnelle dans l'ensemble de la stratégie et la performance d'investissement de son portefeuille. Pour plus d'informations, rendez-vous sur www.tpg.com.

Mise en garde

Certaines des déclarations dans le présent communiqué de presse, en particulier en ce qui concerne la transaction proposée, les avantages et synergies de la transaction, y compris les synergies opérationnelles, les opportunités à venir pour la nouvelle société et toute déclaration concernant ses résultats, états financiers et opérations, performances et offres commerciales anticipées, activités planifiées, croissance anticipée, présence commerciale et indicateurs financiers pour les périodes futures, peuvent constituer des énoncés prospectifs au sens du "U.S. Private Securities Litigation Reform Act" de 1995. Les énoncés prospectifs se basent sur les meilleures estimations, hypothèses et projections de la direction, et sont sujets d'importantes incertitudes. Les résultats réels peuvent varier considérablement de ceux projetés dans les énoncés prospectifs. Assurant et The Warranty Group rejettent toute obligation de mettre à jour les énoncés prospectifs du présent communiqué de presse, découlant d'informations nouvelles ou d'événements ou développements futurs. Pour une discussion détaillée des facteurs de risque généraux qui pourraient affecter les résultats d'Assurant, veuillez vous référer aux facteurs de risque identifiés dans les rapports annuels et périodiques d'Assurant déposés auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC) américaine.

Informations supplémentaires relatives à la transaction proposée

Le présent communiqué de presse porte sur une transaction proposée entre Assurant et The Warranty Group qui sera soumise à une déclaration d'enregistrement, qui comprendra une sollicitation de procurations conjointe/un prospectus, à remettre à la SEC, et qui comprendra les détails complets de la transaction proposée et des avantages et risques qui en découlent. La présente communication ne constitue pas un substitut à la sollicitation de procurations conjointe/au prospectus, ni à tout autre document qu'Assurant ou The Warranty Group pourraient déposer auprès de la SEC ou envoyer à leurs actionnaires en relation avec la transaction proposée. Les investisseurs sont sommés de lire attentivement la déclaration d'enregistrement sur formulaire S-4, y compris la sollicitation de procurations définitive/le prospectus et tout autre document pertinent remis à la SEC et une fois devenus consultables, étant donné qu'ils contiendront des informations importantes. Les investisseurs auront la possibilité d'obtenir gratuitement la sollicitation de procurations conjointe/le prospectus et tout autre document pertinent déposés par Assurant auprès de la SEC directement sur le site de la SEC www.sec.gov ou dans la section Relations avec les investisseurs du site d'Assurant, dans les meilleurs délais raisonnables après leur dépôt. Les autres informations qui se trouvent sur le site internet d'Assurant ne font pas parties du ou de tout autre rapport déposé ou fourni à la SEC.

Aucune offre ni sollicitation

Le présent communiqué de presse ne constitue pas une offre à vendre ni une sollicitation d'offre à acheter des valeurs mobilières, ni une sollicitation de votre d'approbation, et aucune offre, sollicitation ni vente de valeurs mobilières ne peut être constituée dans une juridiction dans laquelle une telle offre, sollicitation ou vente serait illicite avant l'enregistrement ou avant d'être visée aux termes des lois sur les valeurs mobilières de ladite juridiction. Aucune offre de valeurs mobilières ne sera faite sauf en vertu d'un prospectus remplissant les exigences de la section 10 du "Securities Act" de 1933, tel qu'amendé.

Participants à la sollicitation

Les directeurs, cadres supérieurs, les autres membres du personnel d'encadrement et les employés d'Assurant peuvent être considérés comme des participants à la sollicitation de procurations auprès des actionnaires en faveur des transactions. Les informations concernant les personnes qui pourraient être considérées comme des participants à la sollicitation des actionnaires d'Assurant dans le cadre des règles de la SEC sont stipulées dans les dossiers publics déposés par Assurant auprès de la SEC, et seront reprises dans la sollicitation de procurations conjointe/le prospectus, une fois déposé(e) à la SEC.

Le texte du communiqué issu d’une traduction ne doit d’aucune manière être considéré comme officiel. La seule version du communiqué qui fasse foi est celle du communiqué dans sa langue d’origine. La traduction devra toujours être confrontée au texte source, qui fera jurisprudence.

Contacts

Assurant
Médias:
Linda Recupero, 212 859 7005
linda.recupero@assurant.com
ou
Relations avec les investisseurs:
Suzanne Shepherd, 212 859 7062
suzanne.shepherd@assurant.com
ou
Sean Moshier, 212 859 5831
sean.moshier@assurant.com
ou
Médias:
The Warranty Group
Margaret Nagle, 312 356 3010
Margaret.nagle@thewarrantygroup.com
ou
Médias:
TPG
Luke Barrett, 212 601 4752
lbarrett@tpg.com

"أشورانت" تستحوذ على ذا وارانتي جروب ضمن صفقة بقيمة 2.5 مليار دولار

Image not found
Image not found
نيويورك وشيكاغو،-يوم الجُمْعَة 20 أكتوبر 2017 [ ايتوس واير ]

    تساهم عملية الاستحواذ في إيجاد مزود عالمي رائد في مجال أسلوب الحياة فضلاً عن عمليات تآزر واسعة، ووفورات هائلة وتدفقات في الأرباح متنوعة للغاية
    وتؤدي الى تسريع الاستراتيجية الرامية إلى الاستفادة من الاتجاهات ضمن قسم أعمال أسلوب الحياة الموسعة لشركة "أشورانت"
    وتعزز حضور الشركة وعروض المنتجات في الأسواق العالمية الرئيسية
    وتساهم في زيادة الأرباح التشغيلية للسهم الواحد خلال العام 2018 بشكل متواضع على أساس معدل التشغيل



(بزنيس واير): أعلنت اليوم كل من شركة "أشورانت" (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز:NYSE:AIZ)، وهي المزود العالمي الأبرز في مجال حلول إدارة المخاطر، و"ذا وارانتي جروب"، المزود العالمي الرائد لخطط الحماية والبرامج ذات الصلة وشركة إدارة محافظ الاستثمار التابعة لشركة "تي بيه جي كابيتال" عن إبرامها اتفاقية نهائية تهدف إلى الدمج بين العمليات، على أن يحتفظ المساهمون في شركة "أشورانت" بأغلبية ملكية الشركة المدمجة. وتقدّر قيمة الصفقة بنحو 2.5 مليار دولار، ومن المتوقع أن تُغلق في النصف الأول من عام 2018، رهناً بموافقات المساهمين والموافقات التنظيمية، وظروف الإغلاق العرفية الأخرى.



وستعزز هذه الصفقة بشكل كبير الاستراتيجية التي تتبعها "أشورانت" في السوق العالمي لأسلوب الحياة مع تقديم حافظة جذابة من المنتجات والعملاء، ولمحة عن النمو المتنوع، وبصمة عالمية عميقة. وبفضل الإيرادات السنوية التي تزيد عن مليار دولار أمريكي التي حققتها اعتباراً من 30 يونيو 12017، ستساهم عملية الدمج مع  "ذا وارانتي جروب" بتعزيز حجم وحضور سوق "أشورانت" عبر شركاتها المختلفة الرائدة في مجال حماية المركبات وعقود الخدمات الممتدة والخدمات المالية المنتشرة في 35 دولة. كما سيوفر الانتشار الجغرافي الناتج عن الصفقة أيضاً بتوفير الموارد اللازمة من أجل تسريع استراتيجية "أشورانت" في مجال الأجهزة الجوالة في الأسواق الرئيسية مثل آسيا والمحيط الهادئ. كما ستساهم الشركة الأمريكية الرائدة في مجال حماية المركبات التابعة لشركة "ذا وارانتي جروب" بجلب شراكات جديدة مع العملاء وقنوات التوزيع بما في ذلك شبكات الوكلاء والحسابات الوطنية، وفي تعزيز موقع "أشورانت" للاستفادة من الاتجاهات الناشئة في سوق المركبات مثل تجار السيارات الرقمية.



وفي هذا السياق، قال ألان كولبيرغ، الرئيس والرئيس التنفيذي لشركة "أشورانت": "يساهم استحواذ شركة ’أشورانت‘ على ’ذا وارانتي جروب‘ بتعزيز موقعنا كمزود عالمي رائد في مجال حماية المركبات، ويتوافق تماماً مع استراتيجية النمو في سوق أسلوب الحياة التي نتبعها لمساعدة المستهلكين على حماية أجهزتهم ومركباتهم وأجهزتهم الجوالة والإلكترونية". وأضاف: "إننا نؤمن بقدرتنا على التعاون معاً من أجل تعميق بصمتنا العالمية وتسريع النمو المربح في الأسواق الرئيسة الموجودة بالفعل على خارطة الطريق الاستراتيجية الخاصة بشركة ’أشورانت‘، في حين نقوم بعمليات التآزر التشغيلية الواسعة، ونحقق أرباحاً متنوعة أكثر وقابلة للتنبؤ، ونعزز من ابتكار المنتجات على نطاق عالمي".



ومن جهته، قال نيلسون تشاي، الرئيس والرئيس التنفيذي لشركة "ذا وارانتي جروب": "تجمع هذه الصفقة بين شركتين تتمتعان بخبرة واسعة في الأسواق في جميع أنحاء العالم. نحن نؤمن أن هذا الدمج يعزز من قدرتنا على تقديم أفضل المنتجات والخدمات ضمن فئتها، بالإضافة إلى توفير فرص جديدة لعملائنا وشركائنا وموظفينا والمساهمين الرئيسيين الآخرين".



من جانبه، قال إريك ليذرز، الشريك في شركة "تي بيه جي كابيتال": "تعد هذه الشراكة الاستراتيجية نتيجة متميزة لكل من شركة ’أشورانت‘ و’ذا وارانتي جروب‘، الأمر الذي يساهم في تعزيز مكانة الشركة المدمجة نحو مواصلة تحقيق النجاح المرجو. ومنذ الاستحواذ على ’ذا وارانتي جروب‘، قمنا بدعم فريق الإدارة في الشركة حيث قام بتوسيع أعماله العالمية في عقود الخدمات من خلال اتباع مسارات جذابة لتحقيق النمو المرجو. ويعتمد هذا الاندماج على هذه المبادرات، وإننا في ’تي بيه جي كابيتال‘ متحمسون للقيمة المستقبلية الكبيرة  التي ستنتج عن هذا الدمج".



1يستند المبلغ إلى السياسة التي تتبعها "ذا وارانتي جروب" وتقضي بالإبلاغ عن جزء من صافي إيراداتها بعد حسم بعض التكاليف. وستتم مراجعة عرض الشركة المدمجة لتتماشى مع السياسة المتبعة من قبل "أشورانت" بالإبلاغ عن الإيرادات على أساس إجمالي مع معادلة النفقات.

ا

لهيكلية والعناوين الرئيسية المالية



تحدد  الصفقة قيمة شركة "ذا وارانتي جروب" بنحو 1.9 مليار دولار من حيث قيمة الأسهم، أو 2.5 مليار دولار من حيث قيمة الشركة، بما في ذلك الديون الحالية. وبموجب اتفاقية الصفقة هذه، ستصبح شركة "أشورانت" شركة فرعية تابعة ومملوكة بالكامل من قبل شركة "تي دبليو جي هولدينغز" المحدودة، والتي سيتم تغيير اسمها لتصبح "أشورانت" المحدودة. وسيملك المساهمون في "أشورانت" حوالى 77 في المائة من الشركة المدمجة حيث يتم تحويل أسهم شركة "أشورانت" إلى أسهم شركة "أشورانت" المحدودة على أساس فردي. وستمتلك شركة "تي بيه جي" والشركات التابعة لها نسبة 23 في المائة المتبقية، أي ما يعادل قيمة 16 مليون سهم في "أشورانت"، أو حوالى 1.5 مليار دولار بسعر إغلاق يوم أمس. كما ستدفع شركة "أشورانت" حوالى 372 مليون دولار نقداً إلى شركة "تي بيه جي".



وعند الإغلاق، سيتم التداول بأسهم شركة "أشورانت" المحدودة في بورصة نيويورك تحت رمز السهم  AIZ. وسيدير فريق الإدارة العليا في "أشورانت" الشركة المدمجة.



هذا وتعتزم "أشورانت" تمويل المقابل النقدي وإعادة دفع حوالى 591 مليون دولار من الدين الحالي لشركة "ذا وارانتي جروب" من خلال الديون الجديدة، والأوراق المالية المفضلة المتوقع أن تصدر بعد الإغلاق. وقد وقّعت "أشورانت" خطاب التزام للحصول على قرض قصير الأجل بقيمة مليار دولار.



ومن المتوقع أن تساهم الصفقة في تعزيز الأرباح التشغيلية لكل سهم على أساس معدل التشغيل لشركة "أشورانت" بشكل متواضع خلال عام 2018 . وبحلول نهاية عام 2019، تتوقع "أشورانت" تحقيق أرباح تقدّر بنحو 60 مليون دولار من عمليات التآزر التشغيلية قبل خصم الضرائب من خلال تحسين العمليات العالمية.



وستكون الصفقة خاضعة للضرائب بالنسبة لمساهمي شركة "أشورانت" في الولايات المتحدة الأمريكية وبعض الولايات القضائية الأخرى.



إدارة الشركة



عند إغلاق الصفقة، سيتألف مجلس الإدارة في شركة "أشورانت" المحدودة من 15 مديراً، بما في ذلك 12 مديراً من المدراء الحاليين في شركة "أشورانت"، فضلاً عن نيلسون تشاي، الرئيس والرئيس التنفيذي لشركة "ذا وارانتي جروب"، وإريك ليذرز، الشريك في "تي بيه جي كابيتال" وبيتر ماك جوهان، مدير شركة "تي بيه جي كابيتال".



تفاصيل المؤتمر الهاتفي عبر البث الشبكي



ستستضيف شركة "أشورانت" مؤتمراً هاتفياً عبر البث الشبكي اليوم عند الساعة الثامنة صباحاً بالتوقيت الشرقي (للولايات المتحدة الأمريكية) من أجل مناقشة الصفقة المبرمة. ويمكن الاطلاع على عرض المستثمرين عبر البث الشبكي المباشر في قسم علاقات المستثمرين على الموقع الإلكتروني لشركة "أشورانت". وستتاح إعادةٌ مؤرشفة للمؤتمر بعد انتهاء الحدث بوقت قصير للأشخاص الذين لم يتمكنوا من الاستماع إلى البث المباشر.



المستشارون



ستتولى شركة "مورجان ستانلي آند كو المحدودة" دور المستشار الماليّ لشركة "أشورانت"، في حين ستتولى "ويلكي فار آند جالاجر المحدودة" بدور المستشار القانونيّ.



ويتولى مصرف "يو بي إس إنفستمنت" دور المستشار الماليّ لمجوعة "وارانتي جروب"، في حين تتولى "سكيدن، أربس، سلايت، ميجر آند فلوم المحدودة" دور المستشار القانونيّ.



لمحة عن "أشورانت"



تُعدّ "أشورانت" (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز NYSE:AIZ) شركة رائدة عالميّاً في مجال حلول إدارة المخاطر، وهي تساعد في حماية أماكن سكن الناس والسلع التي يشترونها. يعتمد ملايين المستهلكين على منتجات "أشورانت" الابتكاريّة، وخدماتها، ودعمها للعمليّات الشرائيّة الكبرى مثل المنازل، والسيارات، والتجهيزات، وأجهزة الجوال، والجنازات. تتشارك "أشورانت" مع الشركات الرائدة التي تتولى تصنيع، وبيع، وتمويل هذه العمليّات الشرائيّة من أجل الاهتمام بعملائها ومساعدتهم على تنمية أعمالهم. إنّ شركة "أشورانت" مدرجة على قائمة "فورتشن 500"، وهي تتمتّع بحضور في الأسواق في 16 بلداً حول العالم. واعتباراً من 30 يونيو 2017، تمتلك الشركة 30 مليار دولار أمريكي من الأصول و6 مليار دولار أمريكي من العائدات السنويّة. يمكنكم الاطلاع على المزيد عبر الموقع الإلكتروني assurant.com أو عبر متابعة أخبارنا عبر تويتر على الحساب @AssurantNews.



لمحة عن مجموعة "وارانتي جروب"



تتمتّع "وارانتي جروب" بريادة تتخطى 50 عاماً في القطاع، وهي من أبرز المزوّدين العالميّين في العالم لحلول الكفالة والمنافع المرتبطة بها، ولها عمليّات في أكثر من 35 بلداً من خلال ما يزيد عن 1600 موظف. تُعدّ "فرجينيا شورتي كومباني" و"لندن جينيرال إنشورنس" شركتا تأمين مملوكتَين بالكامل من قبل مجموعة "وارانتي جروب"، وتعتبر المجموعة حلّاً ذات مصدر واحد يقدّم خدمات ضمان الاكتتاب، وإدارة المطالب، وخبرة التسوق، لبعض أبرز الشركات حول العالم في مجال التصنيع والتوزيع وتجارة التجزئة للبضائع الاستهلاكيّة بما في ذلك السيارات، والمنازل، والتجهيزات الاستهلاكية، والإلكترونيات، والأثاث، بالإضافة إلى منتجات وخدمات التأمين المتخصّصة للمؤسسات المالية. للاطلاع على المزيد من المعلومات، يرجى زيارة الرابط الإلكتروني التالي: www.thewarrantygroup.com.



لمحة عن "تي بيه جي"



تُعدّ "تي بيه جي" شركة عالميّة رائدة للأصول البديلة تمّ تأسيسها في عام 1992 وتملك أكثر من 73 مليار دولار أمريكي من الأصول الخاضعة للإدارة والمكاتب في أوستن، وبكين، وبوسطن، ودالاس، وفورت وورث، وهونج كونج، وهيوستن، ولندن، ولكسمبورج، وملبورن، وموسكو، ومومباي، ونيويورك، وسان فرانسيسكو، وسيول، وسنغافورة. وتتوافر منصّات "تي بيه جي" الاستثماريّة عبر مجموعة واسعة من فئات الأصول، بما في ذلك الأسهم الخاصة ومشاريع النمو والعقارات والائتمانات والأصول العامة. تهدف "تي بيه جي" إلى بناء منتجات وخيارات ديناميكيّة لمستثمريها، مع إرساء النظام والامتياز التشغيلي ضمن الاستراتيجية الاستثماريّة وأداء حافظتها. للاطلاع على المزيد من المعلومات، يرجى زيارة الموقع الالكتروني التالي: www.tpg.com.



بيانات تحذيريّة



إنّ بعض البيانات الموجودة في هذا البيان الصحافي، وخاصّةً البيانات المتعلقة بإتمام الصفقة المحتملة، ومنافع الصفقة والتآزرات، بما في ذلك التآزرات التشغيليّة، والفرص المستقبليّة للشركة المشتركة وأيّة بيانات حول النتائج المستقبليّة المشتركة للشركة، والشرط المالي والعمليات، ومستويات الأعمال والعروض المتوقعة، والنشاطات المخطّط لها، والنمو المتوقع، والحضور في السوق والفرص، والاستراتيجيات، والمنافسة وتوقعات أخرى، والأهداف والمقاييس المالية لفترات مستقبليّة، قد تشكّل بيانات تطلعيّة ضمن نطاق القانون الأمريكي إصلاح ضمانات التقاضي للأوراق المالية لعام 1995. وتستند البيانات التطلعيّة على أفضل توقعات الإدارة، وتخضع إلى الكثير من الشكوك. قد تختلف النتائج الفعليّة مادياً عن النتائج المتوقعة في البيانات التطلعيّة. ولا تتعهّد أيّ من "أشورانت" و"وارانتي جروب" بتحديث أيّ بيانات تطلعيّة واردة في هذا البيان الصحافي نتيجة معلومات جديدة أو فعاليات مستقبليّة أو تطوّرات. وللحصول على المناقشات المفصلة حول عوامل المخاطر العامة التي قد تؤثر بالنتائج التي تقدمها "أشورانت"، يرجى الاطلاع على عوامل المخاطر المحددة في تقارير "أشورانت" السنويّة والدوريّة المودعة لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية.



معلومات إضافيّة حول الصفقة المقترحة



إنّ هذا البيان الصحافي مرتبط بصفقة مقترحة بين كلّ من "أشورانت" ومجموعة "وارانتي جروب" التي ستصبح موضوع بيان تسجيل سيتضمّن بيان توكيل/ نشرة مشتركة، سيتمّ إيداعها لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية التي ستؤفر تفاصيل كاملة عن الصفقة المقترحة، والمنافع والمخاطر المصاحبة لها. ولا يشكّل هذا الإعلان بديلاً عن بيان التوكيل/ النشرة المشتركة أو أيّ مستند آخر قد تودعها "أشورانت" ومجموعة "وارنتي جروب"لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية أو ترسلها إلى مساهميها حول الصفقة المقترحة. وندعو المستثمرين إلى قراءة بيان التسجيل بدقّة وفق نموذج "إس-4"، بما في ذلك بيان التوكيل/ النشرة النهائية وأيّة مستندات أخرى تمّ إيداعها لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية عندما تصبح متوفرة لأنّها ستحتوي على معلومات هامّة. وسيتمكّن المستثمرون من الحصول على بيان التوكيل/ النشرة المشتركة وكافة المستندات المعنيّة التي تودعها "أشورانت" لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية من دون كلفة إضافيّة عبر الموقع الإلكتروني www.sec.gov أو في قسم علاقات المستثمرين عبر موقع "أشورانت" عند الإمكان بعد الإيداع. ولا تشكّل المعلومات الأخرى الموجودة عبر موقع "أشورانت" جزءاً من ذلك أو تقرير آخر تمّ إيداعه أو تقديمه إلى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية.



لا عرض أو التماس عروض



لا يشكّل هذا البيان الصحافي عرضاً للبيع، أو التماس عرض لشراء السندات، أو التماساً لأيّ تصويت للموافقة؛ ولن يتوافر أيّ عرض أو التماس أو بيع للسندات في أيّة ولاية قضائيّة حيث يكون هذا العرض، أو الالتماس، أو البيع غير مشروع قبل التسجيل أو الصلاحيّة بموجب قوانين السندات ضمن هذا الاختصاص. ولن يتمّ عرض أيّة سندات سوى عن طريق تلبية نشرة الاكتتاب العام لمتطلبات القسم 10 من قانون الأوراق المالية الصادر في العام 1933 بصيغته المعدلة.



المشاركون في استدراج العروض



يُعدّ المدراء، والمدراء التنفيذيّون، وأعضاء آخرون في الإدارة، وموظفو "أشورانت" مشاركين في التماس عروض الوكالات من المساهمين لصالح المعاملات. تتوفر المعلومات حول أشخاص قد يُعتبرون مشاركين في التماس عروض مساهمي "أشورانت" بموجب أصول لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية، ضمن ملفات عموميّة أودعتها "أشورانت" لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية، وسيتمّ أيضاً الإعلان عنها في بيان التوكيل/النشرة  المشتركة عند إيداعها لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية.



إن نص اللغة الأصلية لهذا البيان هو النسخة الرسمية المعتمدة.  أما الترجمة فقد قدمت للمساعدة فقط، ويجب الرجوع لنص اللغة الأصلية الذي يمثل النسخة الوحيدة ذات التأثير القانوني.



Contacts

"أشورانت"

لاتصالات الإعلام:

ليندا ريكوبيرو

هاتف: 2128597005

البريد الإلكتروني: linda.recupero@assurant.com

أو

لعلاقات المستثمرين:

سوزان شيفرد

هاتف: 2128597062

البريد الإلكتروني: suzanne.shepherd@assurant.com

أو

شون موشييه

هاتف: 2128595831

البريد الإلكتروني: sean.moshier@assurant.com

أو

لاتصالات الإعلام:

مجموعة "وارانتي جروب"

مارغريت نيغل

هاتف: 3123563010

البريد الإلكتروني: Margaret.nagle@thewarrantygroup.com

أو

لاتصالات الإعلام:

"تي بيه جي"

لوك باريت

هاتف: 2126014752

البريد الإلكتروني: lbarrett@tpg.com

Assurant to Acquire the Warranty Group in Transaction Valued at $2.5 Billion


Image not found
Image not foundNEW YORK & CHICAGO-Friday, October 20th 2017 [ AETOS Wire ]

    Creates a leading global lifestyle provider with significant synergies, economies of scale and highly diversified earnings stream
    Accelerates strategy to capitalize on trends within Assurant’s expanding lifestyle business
    Deepens footprint and product offerings in key international markets
    Modestly accretive to operating earnings per share in 2018 on a run-rate basis



(BUSINESS WIRE)--Assurant, Inc. (NYSE:AIZ), a premier global provider of risk management solutions, and The Warranty Group, a leading global provider of protection plans and related programs, and a portfolio company of TPG Capital, today announced that they have entered into a definitive agreement to combine operations, with Assurant shareholders retaining majority ownership of the combined company. The transaction is valued at approximately $2.5 billion and is expected to close in the first half of 2018, subject to shareholder and regulatory approvals, and other customary closing conditions.

The transaction will significantly advance Assurant’s strategy in the global lifestyle market with an attractive product and client portfolio, diversified growth profile and a deeper global footprint. With annualized revenue greater than $1 billion as of June 30, 2017,1 The Warranty Group will enhance Assurant’s scale and market presence in its vehicle protection, extended service contracts and financial services businesses across 35 countries. The resulting geographic footprint also will provide resources to accelerate Assurant’s mobile strategy in key markets such as Asia-Pacific. The Warranty Group’s U.S. vehicle protection business also brings new client partnerships and distribution channels including dealer networks and national accounts, and positions Assurant to capitalize on emerging trends in the auto market such as digital auto retailers.

“Assurant’s acquisition of The Warranty Group advances our position as a leading global provider in the vehicle protection business and aligns well with our lifestyle market growth strategy helping consumers protect their appliances, autos, mobile devices, and electronics,” said Assurant President and Chief Executive Officer Alan Colberg. “Together, we believe we can deepen our global footprint and accelerate profitable growth in key markets already on Assurant’s strategic roadmap, while realizing substantial operating synergies, generating more diversified and predictable earnings and furthering product innovation on a global scale.”

Nelson Chai, The Warranty Group’s President and Chief Executive Officer, said, “This transaction brings together two businesses with highly aligned expertise in markets across the world. We believe this combination enhances our ability to offer best-in-class products and services in addition to providing new opportunities to our clients, partners, employees and other key stakeholders.”

Eric Leathers, Partner at TPG Capital, said, “This strategic partnership is an outstanding outcome for both Assurant and The Warranty Group, positioning the combined company for continued success. Since acquiring The Warranty Group, we have supported the company’s management team as they have expanded their global service contract business by pursuing attractive pathways for growth. This combination builds on these initiatives, and we at TPG are excited by the future value creation that will stem from this.”

1 Amount is based on The Warranty Group policy of reporting a portion of its revenue net of certain costs; the presentation for the combined company will be revised to conform to Assurant’s policy of reporting revenue on a gross basis with an offset to expenses.

STRUCTURE AND FINANCIAL HIGHLIGHTS

The transaction values The Warranty Group at $1.9 billion in equity value, or $2.5 billion of enterprise value, including their existing debt. Under the transaction agreement, Assurant, Inc. will become a wholly owned subsidiary of TWG Holdings Limited, whose name will be changed to Assurant Ltd. Assurant shareholders will own approximately 77 percent of the combined entity as existing Assurant, Inc. shares are converted into shares of Assurant Ltd. on a one-for-one basis. TPG and its affiliates will own the remaining 23 percent, equal in value to 16 million Assurant shares, or approximately $1.5 billion at yesterday's closing price. Assurant will also pay approximately $372 million in cash to TPG.

Upon closing, Assurant Ltd. shares will trade on the New York Stock Exchange under the ticker symbol AIZ. The senior management team of Assurant will lead the combined organization.

Assurant intends to finance the cash consideration and repayment of approximately $591 million of The Warranty Group’s existing debt through new debt, and preferred securities expected to be issued after closing. Assurant has entered into a commitment letter for a $1.0 billion bridge facility.

The transaction is expected to be modestly accretive to Assurant’s 2018 operating earnings per share on a run-rate basis. By the end of 2019, Assurant expects to generate $60 million of pre-tax operating synergies by optimizing global operations.

The transaction will be taxable to Assurant’s shareholders in the U.S. and certain other jurisdictions.

GOVERNANCE

Upon close, Assurant Ltd.’s board will be composed of 15 directors, including Assurant’s 12 current directors and Nelson Chai, The Warranty Group’s President and Chief Executive Officer, Eric Leathers, Partner at TPG Capital and Peter McGoohan, Principal at TPG Capital.

CONFERENCE CALL AND WEBCAST DETAILS

Assurant will host a conference call and webcast today at 8:00 a.m. Eastern Time (U.S.) to discuss the transaction. The live webcast and investor presentation will be accessible in the Investor Relations section of Assurant's website. An archived replay also will be available shortly after the event for those unable to listen to the live broadcast.

ADVISORS

Morgan Stanley & Co. LLC is serving as financial advisor to Assurant, with Willkie Farr & Gallagher LLP serving as legal advisor.

UBS Investment Bank is serving as financial advisor to The Warranty Group, with Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP serving as legal advisor.

About Assurant

Assurant (NYSE:AIZ) is a global leader in risk management solutions, helping protect where people live and the goods they buy. Millions of consumers count on Assurant’s innovative products, services and support for major purchases like homes, cars, appliances, mobile devices and funerals. Assurant partners with leading companies that make, sell or finance those purchases to take great care of their customers and help their business grow. A member of the Fortune 500, Assurant has a market presence in 16 countries worldwide. As of June 30, 2017, the company had $30 billion in assets and $6 billion in annualized revenue. Learn more at assurant.com or follow us on Twitter @AssurantNews.

About The Warranty Group

With more than 50 years of industry leadership, The Warranty Group is one of the world’s premier global providers of warranty solutions and related benefits, with operations in more than 35 countries and over 1,600 employees. With Virginia Surety Company and London General Insurance as our wholly-owned insurance companies, The Warranty Group is a single-source solution that provides underwriting, claims administration, and marketing expertise to some of the world’s leading manufacturers, distributors, and retailers of consumer goods including automobiles, homes, consumer appliances, electronics, and furniture, as well as specialty insurance products and services for financial institutions. For more information, visit www.thewarrantygroup.com.

About TPG

TPG is a leading global alternative asset firm founded in 1992 with more than $73 billion of assets under management and offices in Austin, Beijing, Boston, Dallas, Fort Worth, Hong Kong, Houston, London, Luxembourg, Melbourne, Moscow, Mumbai, New York, San Francisco, Seoul, and Singapore. TPG’s investment platforms are across a wide range of asset classes, including private equity, growth venture, real estate, credit, and public equity. TPG aims to build dynamic products and options for its investors while also instituting discipline and operational excellence across the investment strategy and performance of its portfolio. For more information, visit www.tpg.com.

Cautionary Statement

Some of the statements included in this press release, in particular with respect to the proposed transaction, the benefits and synergies of the transaction, including operating synergies, future opportunities for the combined company and any statements regarding the combined company’s future results, financial condition and operations, anticipated business levels and offerings, planned activities, anticipated growth, market presence and opportunities, strategies, competition and other expectation, targets and financial metrics for future periods, may constitute forward-looking statements within the meaning of the U.S. Private Securities Litigation Reform Act of 1995. Forward-looking statements are based on management's best estimates, assumptions and projections and are subject to significant uncertainties. Actual results may differ materially from those projected in the forward-looking statements. Neither Assurant nor The Warranty Group undertakes any obligation to update any forward-looking statements in this press release as a result of new information or future events or developments. For a detailed discussion of the general risk factors that could affect Assurant’s results, please refer to the risk factors identified in Assurant’s annual and periodic reports filed with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC).

Additional Information About the Proposed Transaction

This press release relates to a proposed transaction between Assurant and The Warranty Group that will become the subject of a registration statement, which will include a joint proxy statement/prospectus, to be filed with the SEC that will provide full details of the proposed transaction and the attendant benefits and risk. This communication is not a substitute for the joint proxy statement/prospectus or any other document that Assurant or The Warranty Group may file with the SEC or send to their stockholders in connection with the proposed transaction. Investors are urged to carefully read the registration statement on Form S-4, including the definitive proxy statement/prospectus and any other relevant documents filed with the SEC when they become available because they will contain important information. Investors will be able to obtain the joint proxy statement/prospectus and all relevant documents filed by Assurant with the SEC free of charge at the SEC’s website www.sec.gov or on the Investor Relations section of Assurant’s website as soon as reasonable practicable after the filing. Other information found on Assurant’s website is not part of this or any other report filed with or furnished to the SEC.

No Offer or Solicitation

This press release shall not constitute an offer to sell or the solicitation of an offer to buy the securities, or a solicitation of any vote of approval, nor shall there be any offer, solicitation or sale of securities in any jurisdiction in which such offer, solicitation or sale would be unlawful prior to registration or qualification under the securities laws of such jurisdiction. No offering of securities shall be made except by means of a prospectus meeting the requirements of Section 10 of the Securities Act of 1933, as amended.

Participants in the Solicitation

The directors, executive officers and other members of management and employees of Assurant may be deemed participants in the solicitation of proxies from its stockholders in favor of the transactions. Information concerning persons who may be considered participants in the solicitation of Assurant’s stockholders under the rules of the SEC is set forth in public filings filed by Assurant with the SEC and will be set forth in the joint proxy statement/prospectus when it is filed with the SEC.

Contacts

Assurant
Media:
Linda Recupero, 212.859.7005
linda.recupero@assurant.com
or
Investor Relations:
Suzanne Shepherd, 212.859.7062
suzanne.shepherd@assurant.com
or
Sean Moshier, 212.859.5831
sean.moshier@assurant.com
or
Media:
The Warranty Group
Margaret Nagle, 312.356.3010
Margaret.nagle@thewarrantygroup.com
or
Media:
TPG
Luke Barrett, 212.601.4752
lbarrett@tpg.com

أندرسن تاكس تنطلق في كندا

Image not found


سان فرانسيسكو -يوم الجُمْعَة 20 أكتوبر 2017 [ ايتوس واير ]

(بزنيس واير): تفخر شركة "أندرسن جلوبال" بالإعلان عن انطلاق إسم "أندرسن" في كندا مع اعتماد شركة "إس دي إم تشارترد بروفيشنال أكاونتانتس" رسميّاً لاسم "أندرسن تاكس". وأصبحت "إس دي إم"، وهي شركة ضريبيّة تتّخذ من مونتريال في كيبيك مقرّاً لها، شركة تعاونيّة لدى "أندرسن جلوبال" في يونيو من عام 2016، وانضمّت حاليّاً بشكلٍ رسميّ إلى المنظمة كواحدة من الشركات الأعضاء تحت اسم "أندرسن تاكس".



وقال مارك فورساتز، رئيس مجلس الإدارة العالمي والرئيس التنفيذي لشركة "أندرسن تاكس المحدودة"، في هذا السياق: "إنّنا نعمل مع سايمون وفريق العمل في مونتريال منذ عدّة سنين، وأنا واثق أنّنا سنستمرّ معاً بإيجاد أفضل الحلول بالنسبة إلى عملائنا. ويبرهن اسمنا المشترك عن التشابه الفكري بين شركائنا، ويساهم اعتماد اسم ’أندرسن‘ في كندا بتعزيز بصمتنا المتنامية في المنطقة".



وسيستمرّ الفريق الكندي، تحت إسم "أندرسن تاكس"، بتأمين الخدمات الاستشاريّة الضريبيّة والخدمات الضريبية العالميّة مع التركيز على خدمة الحاجات الفريدة للشركات المتعددة الجنسيات والشركات المتنامية. إنّها تتخصّص في الضرائب الكنديّة، والضرائب العالميّة، والتخطيط وإعادة الهيكلة عبر الحدود الأمريكيّة، والدمج والاستحواذ، والضرائب غير المباشرة، والتخطيط العقاري.



وأضاف سيمون دافاري، الشريك المؤسّس في مونتريال، قائلاً: "إنّني أفهم تأثير التعاون السلس مع الاختصاصيّين في كافة أنحاء العالم، وزيادة امتداد دعمنا للعملاء على الصعيد العالمي. ونبقى ملتزمين بتأمين خدمة متميّزة، ونتطلّع إلى إكمال معايير الجودة المرتبطة باسم ’أندرسن‘".



تعتبر "أندرسن جلوبال" اتحاداً دولياً من الشركات الأعضاء المستقلين والمنفصلين، وتضم أخصائيي خدمات ضريبية وقانونية من جميع أنحاء العالم. تأسست الرابطة عام 2014 من قبل الشركة العضو الأمريكية "أندرسن تاكس" المحدودة. وتضم "أندرسن جلوبال" حالياً أكثر من 2,200 أخصائي في جميع أنحاء العالم وتتمتع بحضور في أكثر من 71 موقعاً من خلال الشركات الأعضاء والشركات المتعاونة.



إن نص اللغة الأصلية لهذا البيان هو النسخة الرسمية المعتمدة. أما الترجمة فقد قدمت للمساعدة فقط، ويجب الرجوع لنص اللغة الأصلية الذي يمثل النسخة الوحيدة ذات التأثير القانوني.

Contacts

"أندرسن تاكس"

ميجان تسوي

هاتف: 4157642700

Andersen Tax Launches in Canada

Image not found

SAN FRANCISCO-Friday, October 20th 2017 [ AETOS Wire ]

(BUSINESS WIRE)--Andersen Global is proud to announce the launch of the Andersen name in Canada as SdM Chartered Professional Accountants Inc. formally adopts the name Andersen Tax. SdM, a tax firm based in Montreal, Quebec, became a collaborating firm of Andersen Global in June of 2016 and has now formally joined the organization as a member firm under the name Andersen Tax.

 “We have been working with Simon and the team in Montreal for several years now, and I’m confident that together we will continue finding the best solutions for our clients,” said Global Chairman and CEO of Andersen Tax LLC, Mark Vorsatz. “Our shared name demonstrates the like-mindedness of our partners and the adoption of the Andersen name in Canada further strengthens our growing footprint in the region.”

As Andersen Tax, the Canadian team will continue to provide tax, advisory and international tax services with an emphasis on serving the unique needs of multinationals and growing companies. They specialize in Canadian tax, international tax, U.S. cross-border planning and restructuring, mergers & acquisitions, indirect taxation and estate planning.

Simon Davari, Founding Partner in Montreal, added, “I understand the impact of seamlessly collaborating with professionals around the globe and extending our support to clients internationally. We remain committed to providing outstanding service and look forward to continuing the quality standards associated with the Andersen name.”

Andersen Global is an international association of separate, independent member firms comprised of tax and legal professionals around the world. Established in 2014 by U.S. member firm Andersen Tax LLC, Andersen Global now has more than 2,200 professionals worldwide and a presence in over 71 locations through its member firms and collaborating firms.

Contacts

Andersen Tax
Megan Tsuei, 415-764-2700